惠豐鉆石(839725.NQ)符合發(fā)行條件、上市條件和信息披露要求。

本次審議意見如下：

1.要求發(fā)行人進一步論證并披露行業(yè)競爭優(yōu)勢，與可比公司的產品差異及定價策略，募投項目的技術先進性、預期建設周期及達產規(guī)劃，以及發(fā)行人未來發(fā)展規(guī)劃。

2.要求發(fā)行人制定并補充披露切實可行的優(yōu)化公司治理結構、規(guī)范關聯(lián)交易、保障中小股東利益的具體措施。

本次審議會議提出問詢的主要問題如下：

1.關于公司治理和關聯(lián)交易。

(1)柘城縣華鉆超硬材料有限公司為發(fā)行人實際控制人王來福哥哥王再福曾控制的公司，報告期內與發(fā)行人存在關聯(lián)采購與關聯(lián)銷售，銷售金額分別為17.92萬元、176.11萬元、186.26萬元，該公司已于2021年11月注銷。要求發(fā)行人說明柘城縣華鉆超硬材料有限公司注銷的原因;在關聯(lián)銷售發(fā)生期間，王再福與王來福是否存在異常資金往來。

(2)發(fā)行人實際控制人王來福、董事高杰報告期內與發(fā)行人間存在多筆關聯(lián)資金拆借，其中部分資金拆借系發(fā)行人員工出資。發(fā)行人報告期內貨幣資金余額分別為3662.65萬元、2494.75萬元及5591.89萬元。要求發(fā)行人說明向相關關聯(lián)方拆借資金的具體用途，是否具備合理性。

(3)在股權結構上，實際控制人持股比例高，其直系親屬擔任部分高管等重要職務。要求發(fā)行人進一步說明公司治理是否完善，公司監(jiān)督制衡機制是否健全，是否能有效保障中小股東的權益。要求保薦機構核查并發(fā)表意見。

2.關于產品銷售價格和毛利率。

(1)根據申報材料，發(fā)行人產品單價低于同行業(yè)公司力量鉆石，特別是線鋸微粉價格大幅低于同行水平，要求發(fā)行人結合產品技術和性能、品牌、定價策略和行業(yè)地位等說明差異原因。

(2)發(fā)行人產品毛利率低于力量鉆石，系因力量鉆石有部分原材料鉆石單晶體的自產能力，但力量鉆石的單位成本高于發(fā)行人，要求發(fā)行人說明原因。

(3)發(fā)行人2020年度對藍思科技的銷售單價大幅低于其他客戶，導致銷售額大幅上升，成為2020年第一大客戶，但銷售毛利率比其他客戶低70%以上，2021年度發(fā)行人對藍思科技銷售額大幅下降，要求發(fā)行人對比2020年度銷售單價說明具體原因，2020年度是否存在低價傾銷導致收入增長的情形，是否可持續(xù)。

要求保薦機構及申報會計師核查并發(fā)表意見。

3.關于募投項目。

截至目前，發(fā)行人資產總計3.76億元，所有者權益2.18億元。本次擬使用募投資金3.1億元，主要用于研發(fā)和擴大生產以及補充流動資金。

要求發(fā)行人預測募投項目投產后發(fā)行人的盈利情況，分析發(fā)行人未來ROE水平是否會出現(xiàn)快速下滑，并進一步說明募投項目的預期建設周期以及未來投產和達產的計劃。

要求保薦機構核查并發(fā)表意見。

惠豐鉆石，公司全稱柘城惠豐鉆石科技股份有限公司，成立于2011年06月10日，現(xiàn)任總經理王來福，主營業(yè)務為金剛石微粉、金剛石破碎整形料的研發(fā)、生產、銷售。

2021年1月1日-2021年12月31日，公司實現(xiàn)營業(yè)收入2.19億元，同比增長53.93%，凈利潤5601.22萬元，同比增長73.02%，基本每股收益為1.6800元。(王健凡)

關鍵詞： 發(fā)行條件 北京證券交易所 北交所2022年第20次審議會議 惠豐鉆石成功過會